200-дневная скользящая средняя: стратегия «выше — держим» на дневках биткоина

Правила стратегии, как мы их проверяли

• Направление. Только лонг (покупка).
• Вход. Скользящая средняя SMA 200 по ценам закрытия. Закрытие дня поднялось над средней (накануне было не выше неё) — покупка.
• Стоп. Без стопа: позиция закрывается только по правилу выхода.
• Выход. По обратному сигналу входа.
• Размер позиции. 100 % текущего капитала, объём дробный, вниз к шагу 0,00001 BTC.
• Исполнение. Сигнал по закрытию дня, сделка по открытию следующего. Разрыв через стоп исполняется по открытию, при стопе и тейке в одном баре засчитывается стоп. Одна позиция за раз.
• Деньги. Капитал 10 000 USDT. Издержки: комиссия 0,1 % за каждую покупку и продажу и спред ≈ 0,001 б.п., вместе 20 б.п. за круг, выключить их нельзя. У спота нет ни дивидендов, ни фандинга.
• Период. Дневные свечи BTC/USDT (спот), сутки по UTC: 05.03.2018 — 24.09.2026 (3 126 дней).

Перебор периодов: 100, 150, 200, 250

• Все периоды от 100 до 250 дней обгоняют «купил и держи» по Шарпу, и лучшие из них не 200: у SMA 150 Шарп 1,07, у SMA 100 1,04. На проверочном отрезке они тоже впереди удержания (0,72 и 0,79), а SMA 200 и 250 отстают (0,44 и 0,15).
• Это не значит, что короткий период лучше: «лучший период на прошлом» и есть подгонка, на другом отрезке порядок может смениться. Важнее, что ни один период от 100 до 250 правило не ломает.
• Стоп 5 % портит правило: Шарп 0,53 против 0,85, и случайные входы стратегия уже не обгоняет (5 из 100). Покупку 30 апреля 2020 года стоп выбил через десять дней, а нового пересечения снизу вверх не было до мая 2021-го: весь рост прошёл мимо, и 2020 год вместо +174,2 % закончился с −14,8 %.
• EMA 200 почти не отличается от SMA 200 (0,82), только сделок больше: 48 против 32.
• Шорт ниже средней делает хуже (0,60, просадка −84,4 %) и ловит предохранитель «вход на день позже лучше».

Настройка и проверка

На первых 70 % истории, до 01.03.2024, стратегию подбирают, последние 30 % она «не видела». Если на первом отрезке плюс, а на втором минус, это переподгонка.

Три опорные линии

Предохранители

• вниманиеПрофит-фактор выше 3 почти всегда означает ошибку в счёте, а не гениальную стратегию.
• вниманиеБез пяти лучших сделок стратегия убыточна.

Журнал сделок

32 сделки с 05.03.2018 по 24.09.2026. Результат каждой посчитан после издержек.

Почему правило «выше средней — держим» здесь работает

Правило со 200-дневной средней — способ быть в рынке в трендовые годы и вне его в годы падения. На биткоине оно провело вне рынка почти весь 2018-й (−14,4 % против −67,8 % у «купил и держи») и весь 2022-й (0,0 % против −64,2 %). Основной доход принесли две длинные сделки: с апреля 2020 года по май 2021-го (+317,5 %) и с октября 2023-го по июль 2024-го (+100,0 %), они дали 38 % и 41 % чистого результата.

Прибыльных сделок всего 25 %, и так и должно быть: когда цена ходит вокруг средней, правило входит и выходит с мелким минусом. С мая по декабрь 2021 года так прошло 9 убыточных сделок подряд, и год закончился с −21,0 %, хотя «купил и держи» дал +59,8 %. Отсюда и профит-фактор 3,22: средняя прибыльная сделка во много раз больше средней убыточной.

На проверочном отрезке Шарп 0,44 против 0,50 у «купил и держи»: весной и осенью 2025 года цена снова ходила вокруг средней, и серии мелких убытков дали −17,1 % за год против −6,3 % у удержания.

Вывод. 200-дневная средняя — не сигнал для входа, а режим рынка: она отвечает на вопрос «стоит ли вообще держать актив», запаздывает, но большие падения 2018 и 2022 годов стратегия провела вне рынка. В тестере это же правило доступно как фильтр «только по тренду» к любому другому входу.

Что такое 200-дневная скользящая средняя и как её читать

200-дневная простая скользящая средняя (SMA 200) — среднее арифметическое цен закрытия за последние 200 дней. Число 200 взято не из расчётов: на рынке акций SMA 200 по традиции читают как «среднюю цену за год», хотя в году там примерно 250 торговых дней, а у биткоина все 365. Линия сглаживает всё, что короче нескольких месяцев, и поэтому меняет направление медленно.

Читают её тремя способами. Как режим рынка: цена выше линии — восходящий тренд, ниже — нисходящий. Как динамическую поддержку или сопротивление: в тренде цена часто отскакивает от линии. И как компонент других сигналов: пересечение 50-дневной средней с 200-дневной называется золотым крестом, а фильтр «торговать только выше SMA 200» встречается почти в каждой трендовой системе.

В TradingView это индикатор Moving Average с периодом 200. Экспоненциальная версия (EMA 200) реагирует чуть быстрее; на биткоине она дала Шарп 0,82 против 0,85 у простой.

Другие стратегии на той же истории

• Пересечение скользящих среднихШарп 0,55 · 36 сделок
• Золотой крест и крест смертиШарп 0,75 · 9 сделок
• Индикатор SupertrendШарп 0,36 · 75 сделок
• Стратегия моментумШарп 0,88 · 16 сделок