Стратегия RSI: работает ли покупка из перепроданности на дневном графике
Стратегия RSI — это покупка из перепроданности: индикатор RSI за 14 дней опустился ниже 30, а затем поднялся обратно — сигнал на вход; зеркально, выход из зоны выше 70 — сигнал на продажу. Это самое распространённое правило для RSI в учебниках и статьях. Мы проверили его на дневных свечах Сбербанка с 2018 года по 15.09.2026 с уровнями 30/70 и 25/75, периодом 14 и 7, с фильтром по 200-дневной средней, с шортами и с разными выходами по времени.
На дневной истории Сбербанка с 2018 года стратегия проигрывает «купил и держи»: Шарп −0,24 против 0,46, доход −4,3 % против +112,0 % за 8,7 лет. Лучше 2 из 100 случайных входов с теми же выходами — сигнал входа неотличим от случайного. Сделок всего 27 — это иллюстрация, а не замер.
Результат на истории Сбербанка с 2018 года
Кривая капитала
Правила стратегии, как мы их проверяли
- Направление. Только лонг (покупка).
- Вход. RSI 14 по Уайлдеру. RSI выходит из перепроданности — пересекает 30 снизу вверх — покупка.
- Стоп. 2 × ATR(14) от цены входа: чем волатильнее рынок, тем дальше стоп.
- Выход. Тейк-профит 2 R (кратно расстоянию до стопа); по времени: через 20 дней, если ничего не сработало раньше.
- Размер позиции. Риск на сделку 1 % капитала: размер такой, чтобы срабатывание стопа стоило 1 % счёта, но не больше 100 % капитала по номиналу.
- Исполнение. Решение по закрытому дневному бару, сделка по цене открытия следующего дня. Разрыв через стоп исполняется по открытию, стоп и тейк в одном баре — засчитывается стоп. Одна позиция за раз.
- Деньги. Капитал 300 000 ₽, издержки 10 б.п. за круг (комиссия и проскальзывание вместе, выключить нельзя). Дивиденды начисляются на экс-дату: длинная позиция получает, короткая платит.
- Период и проверка. Дневные свечи Московской биржи, 03.01.2018 — 15.09.2026 (2 187 торговых дней). Настройка и проверка: последние 30 % периода, граница 15.02.2024. Результат в плитках — за весь период, проверочный отрезок — отдельной строкой ниже.
Уровни 30/70 и 25/75, период 14 и 7, фильтр тренда, шорты, выход по времени
| Вариант | Шарп | Годовых | Просадка | Сделок | Против B&H по Шарпу | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| RSI 14, выход из зоны ниже 30, стоп 2×ATR, тейк 2R, до 20 баров, лонг на этой странице | −0,24 | −0,5 % | −8,7 % | 27 | −0,70 | открыть |
| RSI 14, уровни 25/75 | 0,28 | +0,3 % | −3,0 % | 10 | −0,18 | открыть |
| RSI 7, уровни 30/70 | −0,28 | −0,8 % | −11,1 % | 57 | −0,74 | открыть |
| RSI 14 + фильтр SMA 200: покупать только выше средней | 0,08 | +0,1 % | −2,6 % | 4 | −0,38 | открыть |
| RSI 14, лонг из перепроданности и шорт из перекупленности | −0,32 | −1,1 % | −14,3 % | 64 | −0,79 | открыть |
| RSI 14, выход по времени через 10 баров | −0,40 | −0,7 % | −8,3 % | 29 | −0,87 | открыть |
| RSI 14, выход по времени через 40 баров | −0,34 | −0,7 % | −10,6 % | 27 | −0,81 | открыть |
Главное число этой таблицы — 27: столько раз за 8,7 лет RSI 14 на дневках Сбербанка опускался ниже 30 и поднимался обратно. Это меньше 30 сделок, и предохранитель прав: результат здесь иллюстрация, а не замер. Но иллюстрация однозначная: Шарп −0,24, −0,5 % годовых, прибыльных сделок 33 %, на проверочном отрезке −0,89. Случайные входы с теми же стопом 2×ATR, тейком 2R и выходом через 20 дней дают медианный Шарп 0,34, и стратегия лучше только 2 из 100 — сигнал не просто бесполезен, он выбирает худшие дни для покупки.
Ни одна настройка этого не чинит. Уровни 25/75 — 10 сделок за весь период и Шарп 0,28 — судить не о чем. RSI 7 даёт сигналы чаще (57), но результат тот же по знаку: −0,28, на проверке −1,21. Фильтр «покупать только выше SMA 200» оставил 4 сделки: перепроданность по RSI на растущей бумаге почти не встречается, и это само по себе ответ. Шорт из перекупленности — −0,32 при 64 сделках: в 2023–2026 годах шорты только добавили убытков. Выход по времени через 10 дней вместо 20 — −0,40, через 40 — −0,34.
Настройка и проверка
История поделена на две части: на первых 70 % стратегию подбирают, последние 30 % она «не видела». Если на первом отрезке плюс, а на втором минус, это переподгонка.
| Отрезок | Шарп | Доход | Просадка | Сделок |
|---|---|---|---|---|
| Настройка (первые 70 %) | 0,20B&H 0,44 | +2,0 %B&H +67,2 % | −4,6 %B&H −63,1 % | 14 |
| Проверка (последние 30 %) | −0,89B&H 0,68 | −6,1 %B&H +26,8 % | −6,3 %B&H −17,4 % | 13 |
Три опорные линии
Предохранители
- важноСделок меньше 30 — результат непоказателен, это иллюстрация, а не замер.
- вниманиеСлучайные входы с теми же выходами дают такой же результат в 98% случаев — вход не добавляет ничего.
Почему покупка из перепроданности по RSI проигрывает на трендовой бумаге
RSI 14 ниже 30 на дневном графике Сбербанка появляется только в падениях: апрель и август 2018-го, март и октябрь 2020-го, июль 2021-го, с ноября 2021-го по апрель 2022-го, сентябрь 2022-го, вторая половина 2024-го, апрель и осень 2025-го, лето 2026-го. В 2019 и 2023 годах, когда бумага росла на +42,6 % и +74,9 %, сигналов не было ни одного, и результат стратегии за каждый из этих лет — 0,0 %. Выход RSI из зоны ниже 30 — первый отскок в падении, и стратегия покупает именно его. Когда падение на этом кончилось, сделка доходит до тейка 2R: сентябрь 2018-го, октябрь 2020-го, июль 2021-го, октябрь 2022-го (+24 %), ноябрь 2024-го. Когда падение продолжилось, стопы идут сериями: три подряд в июле–августе 2024-го, три в сентябре–октябре 2025-го, два в июне 2026-го. Самая показательная сделка — 24 февраля 2022 года: вход по открытию и стоп в тот же день, минус 21 % по позиции.
Арифметика тоже против. Тейк 2R при стопе 1R окупается, если прибыльных сделок больше трети; здесь их 33 %, а выход по времени через 20 дней (7 сделок) чаще закрывает позицию около нуля или в небольшой минус. Стопов 15, тейков 5, профит-фактор 0,74. Малый размер убытка в рублях (−4,3 % за весь период при просадке −8,7 %) — свойство риска 1 % на сделку: в позиции обычно меньше пятой части капитала, и в процентах капитала стратегия почти не движется ни вверх, ни вниз.
Что из этого следует. RSI измеряет силу последних движений, и «ниже 30» на трендовой бумаге означает «сильно упала», а не «дёшево». Покупать первый отскок в обвале можно, но RSI не отличает отскок, за которым дно, от отскока, за которым новое падение, — это видно по сериям стопов 2024–2026 годов. Как самостоятельное правило входа на дневках одной акции стратегия RSI не работает; более честное применение индикатора — фильтр против покупки после вертикального роста или мера тренда (RSI выше или ниже 50), и оба можно собрать в тестере из других блоков.
Что такое RSI и как его считают
RSI (relative strength index, индекс относительной силы) описал Уэллс Уайлдер в 1978 году в книге «Новые концепции в технических торговых системах» вместе с ATR и параболиком. Считается так: за 14 дней берут средний рост в дни роста и среднее падение в дни падения (по методу Уайлдера — экспоненциальное сглаживание), делят одно на другое и приводят к шкале от 0 до 100: RSI = 100 − 100 / (1 + RS). Если все 14 дней бумага росла, RSI близок к 100, если падала — к 0. Стандартные уровни 30 и 70 предложил сам Уайлдер; 14 дней стоят по умолчанию в TradingView и QUIK.
Читают RSI тремя способами. Зоны: ниже 30 — перепроданность, выше 70 — перекупленность; сигнал — выход из зоны обратно, именно он проверен здесь. Уровень 50: RSI выше 50 означает, что рост за период сильнее падения, — это уже мера тренда, а не разворота. Дивергенция: цена обновила минимум, а RSI нет — читают как ослабление падения; формализовать в правило трудно, в тестере дивергенции нет. Есть и другие стратегии на RSI: «RSI 2» Ларри Коннорса с периодом 2 и уровнями 10/90 для покупок в тренде, здесь она не проверялась.
Это одна стратегия из тестера. Поменяйте периоды, стоп или размер позиции и посмотрите, что изменится: считается в вашем браузере, бесплатно и без регистрации.
Открыть в тестере